宁德时代拟港股配售募资约$50亿

宁德时代拟通过香港股票配售募集约50亿美元。此项交易有望成为2026年香港市场迄今规模最大的股权融资，进一步助力公司巩固在全球新能源电池产业的竞争地位并拓展海外布局。

据彭博获得的交易条款，此次配售定价区间为每股628.20至651.80港元，较周一港股收盘价折让3.5%至7%。美国银行、中国国际资本公司、摩根大通及摩根士丹利担任联席安排行。完成交易后，宁德时代将受90天禁售期约束。

所募资金将用于全球产能扩张、零碳业务布局、研发投入、营运资本及其他一般企业用途。此次融资规模与公司2025年赴港上市时的募资体量相当。

值得注意的是，本次配售首次引入了面向美国投资者的144A发行机制，使宁德时代能够直接触达美国机构投资者，有助于拓宽投资者基础。此前的香港上市交易并未采用这一安排。

年内二度大规模融资，香港市场募资热度持续

宁德时代总部位于福建宁德，去年完成的香港上市融资规模达53亿美元，为当年全球第二大IPO交易。不足一年内再度启动大规模股权融资，显示公司正积极利用港股市场的融资窗口，为下一阶段国际扩张储备弹药。

此次交易发生于香港股权融资市场活跃度显著上升的背景之下。据彭博报道，香港财政官员近期表示，2026年香港新股市场迄今已累计募资179亿美元，市场热度持续。

就在同日，中国宏桥集团也启动了15亿美元可转换债券的发行计划。多笔大规模融资交易的接连落地，反映出香港市场正迎来大型交易加速推进的窗口期，国际资本对该市场的参与意愿较强。